這時候期貨公司會強行平掉一部分倉位，直到賬戶風(fēng)險度低于100%為止。如果這42手的倉位沒有平掉，繼續(xù)拿著，行情一直上走的話，風(fēng)險度超過了100%，賬戶在不追加保證金的情況下，就會被期貨公司給強制減倉，如果當天交易收盤之后，賬面可用資金為負，結(jié)算之后仍然為負的話，就會收到期貨公司電話和隨后的短信通知，讓你在下一個交易日開市之前補上保證金，補的資金要能把賬戶的風(fēng)險度降低到100%以下。

1、期貨交易中，20萬的資金，建倉10萬產(chǎn)品，虧損多少時提示追加保證金？多少會強平呢？

期貨交易中，有持倉保證金和風(fēng)險保證金一說。持倉保證金就是賬戶持有倉位所占據(jù)的保證金，風(fēng)險保證金就是除去持倉保證金外剩余的資金，比如這個20萬的資金，建了10萬的倉位，那么在沒有漲跌之前，他的風(fēng)險就是50%。10萬的資金占據(jù)了倉位，另外10萬則是風(fēng)險保證金，那么10萬建倉，賬戶達到哪一種程度會讓追加保證金呢？我就以PTA905合約為例，價位6850點，保證金7%，大概每手資金2400元上下。

10萬元，按照2400元一手，能開42手（保證金約100800元，為方便計算取42手），其風(fēng)險度大概是50%，如果在這個位置開了空單，那么行情每上漲100點，該賬戶將虧損2.1萬元，這樣算下來，大概虧損477點，也即是一個漲停之后，再上漲66點，賬面就會出現(xiàn)風(fēng)險度超過100%的情況，可用資金為零或者負數(shù)。

這個時候等同于把這個10萬的風(fēng)險保證金給虧沒了，而不是總體賬戶虧沒了，如果當天交易收盤之后，賬面可用資金為負，結(jié)算之后仍然為負的話，就會收到期貨公司電話和隨后的短信通知，讓你在下一個交易日開市之前補上保證金，補的資金要能把賬戶的風(fēng)險度降低到100%以下。如果當天交易完畢之后，可用資金仍然是正數(shù)，但由于結(jié)算價格原因，導(dǎo)致賬戶可用資金為負，這種情況仍然是要追加資金的，

當然持倉盈虧不會變化，開市之后，它就會恢復(fù)正常。如果這42手的倉位沒有平掉，繼續(xù)拿著，行情一直上走的話，風(fēng)險度超過了100%，賬戶在不追加保證金的情況下，就會被期貨公司給強制減倉，因為賬戶剩余的資金，已經(jīng)不足以維持42手的倉位。這時候期貨公司會強行平掉一部分倉位，直到賬戶風(fēng)險度低于100%為止，如果你很不幸，行情一直在上漲，在不追加保證金的前提下，期貨公司會繼續(xù)減倉。

一直到這個賬戶最終開不了倉位，很多人就是這么一點點被割死的，當然，除了這種情況外，還有一種情況是在波動比較距離，持倉空單過重的情況下。尤其是全倉空單，如果出現(xiàn)了有漲停風(fēng)險的情況下，期貨公司在虧損50%的時候提示追加保證金，但如果來不及通知情況下，會直接繞過客戶直接強制平倉的。一般強制平倉的風(fēng)控線是30%，也就是說如果10萬的資金，全倉10萬元，在出現(xiàn)極端情況，直接漲停了，空單在很短的時間遭遇了漲停，那么期貨公司會在賬戶不足30%的時候，直接以漲停價掛單平倉，

2、期貨是如何爆倉的？

別人的情況我不了解，我一下我的情況，我是滬鎳爆倉的，直到現(xiàn)在都沒有緩過勁來。很多人都說，爆倉都是資金管理不好造成的，這句話不對，至少對于普通散戶投資者是不對的，很多散戶投資者資金只夠買一手銅或焦炭，你怎么讓他管理風(fēng)險。閑話少敘，回到我自己，我是怎么樣被干爆倉的，請聽我細細道來，2029年五月份，滬鎳開始有空轉(zhuǎn)多，突破二十日均線后，開始逐步開多單，如下圖在震蕩上漲過程中我卻是是掙到錢了，我的成本價基本就在二十日均線附近，由于自己的貪心，這個位置我越跌越開多單。

不知不覺中，我都已經(jīng)百分之九十五的倉位了，我想著，不管基本面分析還是技術(shù)面分析，滬鎳上漲格局不變。不錯我掛了止損單，基本就在每天開盤的跌停價附近，所以也不怎么擔心，可是天有不測風(fēng)云，人有旦夕禍福，神奇的事情發(fā)生了，2029年五月底，沒有想到主力資金會把滬鎳按到跌停板幾秒鐘，怎么樣我爆倉了，如果沒有掛止損單，還可能扛一扛，可是什么都沒有了，十萬塊錢，最后只剩三千不到。