結(jié)構(gòu)性存款的分類,及適合哪些人群結(jié)構(gòu)性存款一般分為。結(jié)構(gòu)性存款并不是100%安全的,只能說真正安全的部分是投資于存款的資金,這部分才是完全享受存款保險(xiǎn)保護(hù),來看,很多銀行為了攬儲(chǔ)需要,往往都是發(fā)行“假結(jié)構(gòu)”性存款產(chǎn)品,也就是說根本沒有掛鉤金融衍生品。
1、什么是結(jié)構(gòu)性存款?
資管新規(guī)實(shí)施后,結(jié)構(gòu)性存款成為“保本”型理財(cái)產(chǎn)品的最佳替代品,與大額存單一樣成為各大銀行的攬儲(chǔ)工具。那么,什么是結(jié)構(gòu)性存款呢?結(jié)構(gòu)性存款所謂的結(jié)構(gòu)性存款,簡(jiǎn)單來說,就是“存款 期權(quán)”的一體產(chǎn)品,是指將一部分資金投資于銀行存款,另一部分運(yùn)用金融衍生工具投資與匯率、股票、利率、商品和信用等標(biāo)的物掛鉤的金融產(chǎn)品,
根據(jù)理財(cái)新規(guī)要求,結(jié)構(gòu)性存款納入商業(yè)銀行表內(nèi)核算,按照存款管理,因此,它也成為銀行“吸金”的重要工具。根據(jù)2018年7月銀保監(jiān)會(huì)發(fā)布的《商業(yè)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)監(jiān)督管理辦法(證書意見稿)》,結(jié)構(gòu)性存款已納入銀行表內(nèi)核算,按照存款管理,相應(yīng)納入存款準(zhǔn)備金和存款保險(xiǎn)保費(fèi)的繳納范圍,相關(guān)資產(chǎn)應(yīng)按規(guī)定計(jì)提資本和撥備,
也許是納入存款保險(xiǎn)保護(hù)的緣故,使得很多投資者誤以為結(jié)構(gòu)性存款就是一般性存款。其實(shí)結(jié)構(gòu)性存款還是存在著一定的風(fēng)險(xiǎn),結(jié)構(gòu)性存款是否可看作普通存款呢?盡管在結(jié)構(gòu)性存款中有“存款”二字,但它并非標(biāo)準(zhǔn)銀行存款,結(jié)構(gòu)性存款是銀行的表內(nèi)資產(chǎn),事實(shí)上在銷售端很多銀行將其劃入理財(cái)業(yè)務(wù),其構(gòu)成為“存款期權(quán)”,因此保本不保息。
由于資管新規(guī)要求,銀行保本理財(cái)產(chǎn)品退出市場(chǎng),但老百姓對(duì)于保本的需求卻又無法退場(chǎng),于是,各大商業(yè)銀行開始變相推出“保本型”理財(cái)產(chǎn)品的替代品,有些甚至直接將過去的保本理財(cái)產(chǎn)品更名為結(jié)構(gòu)性存款。結(jié)構(gòu)性存款屬于保本產(chǎn)品,受存款保險(xiǎn)條例保護(hù),50萬以下能得到100%賠付,安全性很高,但它的投資門檻偏高,1萬起購,有的甚至要5萬元、10萬元起購,
那么,結(jié)構(gòu)性存款就真的沒有風(fēng)險(xiǎn)嗎?其實(shí),結(jié)構(gòu)性存款并不是100%安全的,只能說真正安全的部分是投資于存款的資金,這部分才是完全享受存款保險(xiǎn)保護(hù)。目前來看,很多銀行為了攬儲(chǔ)需要,往往都是發(fā)行“假結(jié)構(gòu)”性存款產(chǎn)品,也就是說根本沒有掛鉤金融衍生品,準(zhǔn)確的說,真正的結(jié)構(gòu)性存款中投資銀行存款的部分風(fēng)險(xiǎn)很小,且受存款保險(xiǎn)條例保護(hù)。
因此其安全性主要取決于用于購買金融衍生品的資金比例,投資衍生品的比例越高則可能的風(fēng)險(xiǎn)越大,但通常銀行用于購買衍生品的比例不會(huì)太高,總的來說其風(fēng)險(xiǎn)介于銀行存款和銀行理財(cái)之間,但相應(yīng)的,結(jié)構(gòu)性存款的收益大于銀行存款,一般情況下不及銀行理財(cái)。尤其是在購買時(shí)要注意預(yù)期年化收益率并非到期后的收益,結(jié)構(gòu)性存款的分類,及適合哪些人群結(jié)構(gòu)性存款一般分為:一、“保本 保最低收益”型;二、“部分保本”型;三、純保本型的。
2、什么叫結(jié)構(gòu)性存款?
結(jié)構(gòu)性存款已經(jīng)誕生多年,不過真正興盛起來的就在這兩年,最主要的原因在于銀行取消了保本理財(cái)產(chǎn)品,結(jié)構(gòu)性存款和大額存單成為保本理財(cái)?shù)囊粋€(gè)替代品,承接大量保本理財(cái)轉(zhuǎn)移出來的資金,什么是結(jié)構(gòu)性存款呢?結(jié)構(gòu)性存款簡(jiǎn)單的來理解就是我們?cè)瓉砥胀ǖ拇婵钋短撞糠纸鹑谘苌?,在一定保本的程度下,獲得較高的預(yù)期收益。舉個(gè)例子:老張退休多年,由于個(gè)人的因素,對(duì)于有風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)品較為排斥,老張追求不高,要求的就是在保本的基礎(chǔ)上,可以獲得較高于銀行定期存款的收益率,
在以往,老張主要購買保本理財(cái),自從2018年資管新規(guī)落地后,銀行取消了保本理財(cái)產(chǎn)品,老張一下子無所適從,此時(shí)銀行的理財(cái)經(jīng)理小李就為老張推薦了保本型的結(jié)構(gòu)性存款。老張目前擁有100萬元本金,小李給老張推薦的這款保本型結(jié)構(gòu)性存款,對(duì)于用戶的資金是這么安排的,將老張的100萬元?jiǎng)澐譃閮刹糠?,其?7.8萬元存入普通的一年期定期存款(存款利率為2.25%),那么這97.8萬元的本金一年后到期本息合計(jì):97.8*(1 2.25%)=100萬元,剛好保本。